繁華的背后，盡是滄桑：僅一季度近60家生物藥企減員

醫(yī)藥行業(yè)的“寒冬”逆風(fēng)，在2023年持續(xù)興風(fēng)作浪。

據(jù)Fierce Biotech數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，2023年第一季度，已有58家（含同一公司旗下不同子公司，詳見(jiàn)文末附表）國(guó)外生物藥企進(jìn)行裁員或公布了裁員計(jì)劃，而去年同期這一數(shù)據(jù)僅為29家。

值得注意的是，裁員的國(guó)外生物藥企中，不乏輝瑞、強(qiáng)生、諾和諾德等大型跨國(guó)藥企，而輝瑞在2022年的營(yíng)收突破千億美元。

“寒冬”的逆風(fēng)到底有多強(qiáng)？讓輝瑞也不可抵擋。

Biotech受沖擊最早

Sci.bio Recruiting 創(chuàng)始人 Eric Celidonio 在接受采訪時(shí)表示：“生物技術(shù)公司很早就受到了這波沖擊?！?/p>

2023年是美聯(lián)儲(chǔ)大幅加息和風(fēng)險(xiǎn)投資下降的一年。此前，醫(yī)藥行業(yè)已經(jīng)歷了與疫情相關(guān)的不可持續(xù)的市場(chǎng)需求與資金高位，2020年-2021年，整個(gè)生物制藥公司都活在泡沫中。

“只是上升得太快了?！?Celidonio 解釋說(shuō)，“我認(rèn)為這是一次均值回歸，雖然變動(dòng)有點(diǎn)大，但到年底會(huì)慢慢恢復(fù)到正常狀態(tài)?！?/p>

隨著新冠肺炎疫情的逐漸結(jié)束，IPO前景不佳，并購(gòu)數(shù)量減少，以及減員的頻繁發(fā)生，這些在整個(gè)醫(yī)藥行業(yè)都得到了體現(xiàn)。

近日，NGM Bio 首席執(zhí)行官 David Woodhouse 披露了該公司所面臨的困境，并宣布在第二季度初減員33%。他在致員工信中寫道：“過(guò)去幾年，我們公司越來(lái)越難籌到資金?！辫b于融資環(huán)境的困難，以及2022年10月二期試驗(yàn)的失敗，這家專注于實(shí)體瘤的生物技術(shù)公司裁減了75個(gè)崗位。

其實(shí)，與NGM情況類似的生物技術(shù)公司還有許多，甚至更加糟糕。小型藥物發(fā)現(xiàn)生物技術(shù)公司 Vyant Bio 和專注于基因治療的 Coda Biotherapeutics宣布在第一季度完全關(guān)閉。

大型藥企精簡(jiǎn)組織

如果Biotech很早受到了沖擊，那么大型制藥企業(yè)則要晚一點(diǎn)。強(qiáng)生、安進(jìn)、輝瑞、拜耳、諾和諾德，以及基因泰克等公司最近才被卷入減員的漩渦，但大型藥企的裁員與Biotech的減員或許有些不同。

去年12月，Celidonio告訴Fierce Biotech，減員對(duì)小公司來(lái)說(shuō)是一種沖擊，但對(duì)于大多數(shù)制藥巨頭來(lái)說(shuō)，減員則是提振了行業(yè)，屬于“內(nèi)部清理”行為。

Celidonio說(shuō)：“去年，對(duì)于大型制藥公司來(lái)說(shuō)是具有標(biāo)志性的一年?！痹S多大型制藥企業(yè)受益于新冠疫苗和藥物的增長(zhǎng)，同時(shí)，大眾始終對(duì)血壓藥物等核心藥物有很大的需求。“這對(duì)他們來(lái)說(shuō)很重要?！?/p>

他還表示，大型制藥公司正在做“任何成熟行業(yè)都在做的事情”：擺脫高成本、低生產(chǎn)力的人，以便可以將資金更多地用于核心管線，并購(gòu)交易和風(fēng)險(xiǎn)投資。

通常情況下，制藥企業(yè)巨頭打著并購(gòu)的旗號(hào)，增加的人只會(huì)比裁掉的更多?！八麄儾辉傩枰嫶蠖钟纺[的勞動(dòng)力?！盋elidonio說(shuō)，“他們需要能夠快速開(kāi)發(fā)藥物的靈活小單位?！?/p>

雖然大型制藥公司與Biotech所面臨的困境相去甚遠(yuǎn)，但兩者之間也出現(xiàn)了相似的情況。總體而言，臨床前和研發(fā)工作比其他職位更可能受到減員的影響，很多研發(fā)管線被裁撤。

Celidonio說(shuō)，盡管行業(yè)波動(dòng)很大，但他認(rèn)為醫(yī)藥行業(yè)正在成熟，生物技術(shù)將藥物推向市場(chǎng)的速度也比以前快很多，這使得它更具有投資性。“比如一些創(chuàng)新療法——基因療法，對(duì)于沒(méi)有選擇的患者來(lái)說(shuō)也帶來(lái)了希望。”

“寒風(fēng)”=大型藥企的革命“東風(fēng)”

通過(guò)梳理2023年一季度國(guó)外生物藥企的裁員情況可以發(fā)現(xiàn)，眾多中小型藥企的裁員原因?yàn)樾滤庍M(jìn)展受阻、某些項(xiàng)目停止或是單純的資金受限等。

然而，大型藥企更像是將行業(yè)“寒冬”逆風(fēng)變成了不破不立的自我革命的“東風(fēng)”。

? 默克：由內(nèi)轉(zhuǎn)外的研發(fā)新戰(zhàn)略

2023年，第一家裁員的大型藥企來(lái)自默克，對(duì)其美國(guó)分部EMD Serono位于馬薩諸塞州比勒里卡的研發(fā)基地裁員133人，約占該團(tuán)隊(duì)的26%，裁員的規(guī)模并不算小。

然而默克2022年凈銷售額增長(zhǎng)12.9%，達(dá)到222.32億歐元，不錯(cuò)的業(yè)績(jī)意味著默克還不至于要通過(guò)裁員抵擋行業(yè)“寒冬”逆風(fēng)，更何況裁員的對(duì)象是研發(fā)部門，對(duì)于藥企來(lái)說(shuō)，研發(fā)部門是核心中的核心。

此次裁員，標(biāo)志著默克內(nèi)部創(chuàng)新轉(zhuǎn)向外部創(chuàng)新“革命”的開(kāi)幕。2022年11月，默克公布了醫(yī)療保健研發(fā)戰(zhàn)略計(jì)劃，未來(lái)將加強(qiáng)對(duì)外部創(chuàng)新的關(guān)注，超50%的管線產(chǎn)品將來(lái)自外部合作或License in，外部創(chuàng)新的重視也就意味著內(nèi)部創(chuàng)新的“減負(fù)”，美國(guó)分部研發(fā)部門的裁員也就顯得非常合理了。

值得一提的是，默克在新的研發(fā)戰(zhàn)略計(jì)劃發(fā)布僅1個(gè)月后，就與Mersana達(dá)成了總金額高達(dá)8億美元的合作計(jì)劃，開(kāi)發(fā)最多兩款A(yù)DC藥物。默克的研發(fā)戰(zhàn)略目標(biāo)是研發(fā)效率提高一倍，平均每1.5年推出一款新藥或適應(yīng)癥，隨著新戰(zhàn)略的深入推進(jìn)，默克的下一次裁員或許并不遠(yuǎn)了。

強(qiáng)生：引“火”燒身，只為涅槃重生

一個(gè)季度內(nèi)3次裁員的強(qiáng)生，不得不讓人有種直觀感覺(jué)：難道強(qiáng)生窮到如此地步了？NO！

2022年,強(qiáng)生營(yíng)收949.43億美元，僅次于輝瑞。按此成績(jī)，2023年極有可能成為下一個(gè)營(yíng)收破千億美元大關(guān)的藥企。然而美中不足的是，強(qiáng)生2022年?duì)I收增速下滑了90.8%，發(fā)展動(dòng)力明顯不足，對(duì)未來(lái)而言是極其危險(xiǎn)的信號(hào)。

強(qiáng)生如此高頻率的裁員，源自其內(nèi)部業(yè)務(wù)釜底抽薪式的調(diào)整。

眾所周知，強(qiáng)生是名副其實(shí)的“多面手”，不僅制藥業(yè)務(wù)拔尖，醫(yī)療器械、消費(fèi)品也是“頭牌”，2022年制藥、醫(yī)療技術(shù)和消費(fèi)品三大業(yè)務(wù)分別營(yíng)收525.63億美元、274.27億美元和149.53億美元，制藥業(yè)務(wù)外的其他兩大版塊合計(jì)營(yíng)收423.8億美元，已超越2022年?duì)I收榜第八位的GSK，比其還多20.4%。

然而，強(qiáng)生三大業(yè)務(wù)2022年?duì)I收同比增長(zhǎng)分別為1.7%、1.4%和-0.5%，預(yù)示著強(qiáng)生的業(yè)務(wù)漸漸失去“活力”，因此釜底抽薪式的調(diào)整勢(shì)在必行！

強(qiáng)生的自我“革命”，更像是一場(chǎng)沒(méi)有主攻方向的“戰(zhàn)役”，旗下業(yè)務(wù)均在“革命”范圍內(nèi)，能否脫胎換骨，成敗此一舉。

諾和諾德：越裁人越多，只為對(duì)抗禮來(lái)？

見(jiàn)過(guò)裁員人越來(lái)越少，但諾和諾德是例外。

第一季度，諾和諾德在宣布裁員100人的同時(shí)，又宣布計(jì)劃擴(kuò)大在波士頓的研發(fā)力量，將其發(fā)展成為美國(guó)大部分研發(fā)活動(dòng)的所在地，而這一計(jì)劃將增加超200個(gè)工作崗位。

諾和諾德業(yè)績(jī)支柱是靠GLP-1業(yè)務(wù)，而GLP-1業(yè)務(wù)又仰仗司美格魯肽，禮來(lái)的Mounjaro對(duì)司美格魯肽構(gòu)成威脅，應(yīng)對(duì)禮來(lái)的“屠刀”是諾和諾德當(dāng)務(wù)之急。

2018年，禮來(lái)與Dicerna達(dá)成合作，在神經(jīng)退行性疾病、疼痛和心臟代謝疾病領(lǐng)域，利用Dicerna專有的GalXC?RNAi技術(shù)平臺(tái)研發(fā)RNAi療法，合作計(jì)劃超過(guò)10個(gè)靶標(biāo)。而禮來(lái)與Dicerna合作的兩款RNAi療法產(chǎn)品LY3561774和LY3819469也分別在2020年11月和2021年5月獲美國(guó)FDA批準(zhǔn)臨床。

據(jù)藥智數(shù)據(jù)顯示，目前用于心血管疾病、高血脂癥的LY3561774和用于脂蛋白代謝紊亂、動(dòng)脈粥樣硬化性等心血管疾病的LY3819469都處于Ⅱ期臨床，其中LY3819469已在國(guó)內(nèi)開(kāi)展臨床試驗(yàn)，是禮來(lái)在中國(guó)申報(bào)的首款RNAi療法藥物。

冥冥之中，諾和諾德的布局為今天對(duì)抗禮來(lái)埋下了伏筆，諾和諾德2021年以33億美元的收購(gòu)了Dicerna，如今諾和諾德又選擇繼續(xù)加碼RNAi，也算得上是穩(wěn)賺不賠，即便是禮來(lái)的RNAi取得大成，背后的諾和諾德也會(huì)一同出彩

最后的話

在行業(yè)“寒冬”的穹頂之下，沒(méi)有局外者。

“不是在沉默中死亡，就是在沉默中爆發(fā)”，熬過(guò)“寒冬”固然重要，能把“逆風(fēng)”變動(dòng)砥礪前行的“東風(fēng)”才是上策，在這場(chǎng)全球藥企的行業(yè)大洗牌中，是應(yīng)風(fēng)而倒，還是借風(fēng)而行，正是游走在危和機(jī)間必須要做出的選擇。